Uvxy negociação estratégias no Brasil

O ETF ProShares Ultra VIX de Curto Prazo Futuros de Ultra-VIX busca resultados de investimento diário, antes de comissões e despesas, que correspondem a duas vezes (2x) o desempenho diário do Índice de Futuros de Curto Prazo SP 500 VIX. A UVXY oferece uma exposição alavancada ao SP 500 VIX Short-Term Futures Index, que mede os retornos de uma carteira de contratos de futuros VIX mensais com uma média ponderada de um mês até a expiração. Projetado para investidores experientes que procuram: Lucrar com aumentos na volatilidade esperada do SampP 500, medido pelos preços dos contratos de futuros VIX. Reduzir o risco de carteira de ações nos EUA, uma vez que as mudanças no Índice de Futuros de Curto Prazo VIX historicamente têm sido negativamente correlacionadas aos retornos do SampP 500. Destinado para uso de curto prazo os investidores devem gerenciar ativamente e monitorar seus investimentos, com tanta freqüência como diariamente. Não rastreia o desempenho do Índice de Volatilidade CBOE (VIX) e pode ser esperado um desempenho muito diferente do VIX. Este fundo não é uma sociedade de investimento regulada pela Lei de Sociedades de Investimento de 1940 e não é assegurada a sua protecção. Leia atentamente o prospecto antes de investir. Este Ultra ProShares ETF procura um retorno que é 2x o retorno de um índice ou outro benchmark (target) para um único dia. Conforme medido de um cálculo de NAV para o seguinte. Devido à composição dos retornos diários, os retornos de ProShares sobre períodos diferentes de um dia provavelmente variam em quantidade e possivelmente direção do retorno de meta para o mesmo período. Esses efeitos podem ser mais pronunciados em fundos com múltiplos maiores ou inversos e em fundos com benchmarks voláteis. Os investidores devem monitorar suas participações consistentes com suas estratégias, com tanta frequência quanto diariamente. Para mais informações sobre correlação, alavancagem e outros riscos, leia o prospecto. Leia mais sobre os ETFs de futuros ProShares VIX e os índices de futuros VIX. Saiba mais sobre considerações para investimentos direcionados. Instantâneo do Fundo O desempenho citado representa desempenho passado e não garante resultados futuros. O retorno do investimento e o valor principal de um investimento flutuam de modo que as ações de investidores, quando vendidos ou resgatados, podem valer mais ou menos que o custo original. As acções são compradas e vendidas ao preço de mercado (não NAV) e não são resgatadas individualmente do fundo. Os retornos de preços de mercado são baseados no ponto médio do spread bidask às 4:00 p. m. ET (quando o VPL é normalmente determinado para a maioria dos fundos) e não representam os retornos que você receberia se você negociasse ações em outras ocasiões. As comissões de corretagem reduzirão os retornos. O desempenho atual pode ser menor ou maior do que o desempenho citado. Para retornos padronizados e dados de desempenho atualizados para o final do mês mais recente, consulte Desempenho. Não há garantia de que qualquer ProShares ETF irá atingir seu objetivo de investimento. As acções de qualquer ETF são geralmente compradas e vendidas a preço de mercado (não NAV) e não são resgatadas individualmente do fundo. As comissões de corretagem reduzirão os retornos. Investir envolve risco, incluindo a possível perda de capital. Ultra ProShares não são diversificados e envolvem certos riscos, incluindo o risco associado ao uso de derivativos (contratos de swap, contratos de futuros e instrumentos similares), correlação de benchmark imperfeita, alavancagem e variação de preços de mercado, o que pode aumentar a volatilidade e diminuir o desempenho. Consulte o resumo e os prospectos completos para obter uma descrição mais completa dos riscos. Investir em ETFs envolve um risco substancial de perda. Os fundos são geralmente destinados a horizontes de investimento de curto prazo, e investidores detentores de ações em períodos de longo prazo podem estar sujeitos a um risco aumentado de perda. Os ativos em que os ETFs investem podem ser altamente voláteis, e os fundos podem sofrer grandes perdas. Tem havido potenciais impactos negativos das posições de futuros e prazos prolongados em que as estratégias utilizadas pelos ETFs causaram perdas significativas e sustentadas. O valor das ações dos fundos está diretamente relacionado ao valor dos lucros e perdas com os instrumentos financeiros e outros ativos detidos pelos fundos. As flutuações no preço desses activos podem afectar negativamente um investimento nas acções. O nível do VIX historicamente reverteu para uma média de longo prazo (isto é, média), e qualquer mudança no VIX provavelmente continuará a ser restringida. Como tal, o potencial upside da exposição aos futuros de VIX pode ser limitado e todos os ganhos sujeitos às reversões significativas e inesperadas. Vários fatores podem afetar o preço e / ou a liquidez dos futuros e outros ativos da VIX, incluindo: eventos econômicos, financeiros, políticos, regulatórios, geográficos, biológicos ou judiciais que afetam o nível dos índices de futuros VIX ou os preços de mercado prevalecentes e os níveis de volatilidade futura em ações norte-americanas , O SampP 500 ou seus valores mobiliários e os preços de mercado prevalecentes de opções no SampP 500 e no VIX, o próprio VIX, contratos de futuros VIX relevantes ou quaisquer outros instrumentos financeiros relacionados às taxas de juros SampP 500, VIX ou VIX Taxas de inflação e expectativas dos investidores em relação à oferta de inflação, demanda e atividades de hedge nos mercados de derivativos de ações listadas e OTC, interrupções na negociação do SampP 500, seus futuros ou opções e contango ou backwardation no mercado de futuros VIX. Este fundo gera um formulário de imposto K-1. O ProShares Trust II é um pool de commodities, conforme definido na Commodity Exchange Act e os regulamentos aplicáveis ​​da CFTC. ProShare Capital Management LLC é o Patrocinador de Confiança e operador de pool de commodities (CPO). O Patrocinador está registrado como CPO com a CFTC e é membro da NFA. Nem este ETF nem ProShares Trust II é uma sociedade de investimento regulada nos termos da Lei de Sociedades de Investimento de 1940 e nem é garantida a sua protecção. Standard Amp Poors, reg SampP, reg SampP 500, reg Padrão amp Poors 500, reg SampP 500 reg VIX reg Índice de Futuro de Curto Prazo TM e SampP 500 reg VIX reg Índice de Futuro de Médio Prazo TM são produtos da SampP Dow Jones Indices LLC e Seus afiliados e foram licenciados para uso por ProShares. SampP reg é uma marca registrada da Standard Amp Financial Services LLC (SampP) e Dow Jones reg é uma marca registrada da Dow Jones Trademark Holdings LLC (Dow Jones) e foram licenciados para uso pela SampP Dow Jones Índices LLC e suas afiliadas. VIX reg é uma marca registrada da Chicago Board Options Exchange, Incorporated (CBOE) e CBOE concordou que SampP Dow Jones Índices LLC pode usar a marca VIX reg nos nomes dos índices como licenciado para ProShares. ProShares não foram repassados ​​pela SampP Dow Jones Indices, CBOE ou suas respectivas afiliadas quanto à sua legalidade ou adequação. Os ProShares não são patrocinados, endossados, vendidos ou promovidos pelos índices SampP Dow Jones, CBOE ou suas respectivas afiliadas, e eles não fazem nenhuma representação sobre a conveniência de investir em ProShares. ESTAS ENTIDADES E AS SUAS AFILIADES NÃO OFERECEM GARANTIAS E NÃO SÃO RESPONSÁVEIS EM RELAÇÃO A PROSHARES. Investir em ETFs envolve um risco substancial de perda. Estas informações devem ser acompanhadas ou precedidas por um Prospecto Prospecto II Prospecto actual. Os ProShares são distribuídos pela SEI Investments Distribution Co., que não está afiliada ao consultor de fundos ou patrocinador. O spread de swap de risco de crédito (CDS) reflete o valor anualizado (expresso em pontos base) que um comprador de proteção de CDS pagará a um vendedor de proteção. Os spreads de CDS mais elevados indicam que o mercado de CDS considera a entidade como tendo um maior risco de perda. A média ponderada de spread de CDS em carteira é a soma dos spreads de CDS de cada contrato na carteira multiplicada por seus pesos relativos. A duração do spread é uma medida de uma sensibilidade de preços aproximada de mark-to-market a pequenas variações nos spreads de CDS. Maior duração do spread reflete maior sensibilidade. Acionista Informações Fiscais Suplementares O SampP 500 é uma medida do desempenho do mercado de ações dos Estados Unidos de grande capitalização. É um índice ponderado por capitalização de mercado, ajustado por flutuação, de 500 empresas operacionais norte-americanas e fundos de investimento imobiliário selecionados por meio de um processo que considera critérios como liquidez, preço, capitalização de mercado e viabilidade financeira. Infraestrutura refere-se a empresas que realmente possuem e operam os recursos de transporte, comunicações, energia e água que fornecem serviços essenciais para a nossa sociedade. ProShares Ultra VIX Short Term Futures ETF (UVXY): Alimente o Urso O ProShares Trust Ultra VIX Short Term Futures ETF (NYSEARCA: UVXY) é um fundo de dupla alavancagem que busca capturar duas vezes o desempenho diário do SampP 500 VIX Short Term Futures Index. Itrsquos importante notar que itrsquos duas vezes o desempenho diário (assim desempenho a mais longo prazo pode desviar), e itrsquos também no índice de futuros de curto prazo. Mas para os comerciantes (não investidores) olhando para tomar uma postura muito agressiva de baixa nos mercados nas próximas semanas, UVXY pode fornecer a resposta de uma maneira grande. A maioria das pessoas está familiarizada com o VIX, também conhecido como o índice de volatilidade CBOE. Ele olha para medir a expectativa do mercado de opções de volatilidade futura nos próximos 30 dias. É também chamado de Fear Index, com baixos níveis de VIX exibindo angústia pouco e altos níveis de VIX exibindo ansiedade aumentada. Atualmente, o VIX está negociando perto de mínimos de vários anos, pairando bem acima do nível de suporte 11. Enquanto VIX pode moer lateralmente por longos períodos, é geralmente uma indicação confiável de um mercado de ações que se tornou excessivamente complacente pode ser madura para uma queda brusca e repentina. A última vez que o VIX foi em níveis comparáveis ​​para este período de tempo estava de volta no início de setembro de 2017. Pouco depois disso, a volatilidade craiked dramaticamente. UVXY aumentou ainda mais dramaticamente, subindo 50 em apenas quatro dias Isso destaca a alavancagem de efeito pode ter sobre a UVXY durante movimentos significativos maior em VIX. Embora a volatilidade de venda tenha sido um esforço lucrativo ao longo dos últimos anos, a volatilidade de venda nos níveis atuais provou não ser tão rentável. O curto interesse especulativo aproxima-se rapidamente dos níveis semelhantes que precederam os últimos dois movimentos significativos mais elevados no VIX. Com estoques em múltiplos historicamente ricos e taxas de juros não mais provando um vento de cauda, ​​wonrsquot tomar muito de um choque para enviar VIX (e, portanto, UVXY) dramaticamente maior. Como Warren Buffett disse famosa, ldquoBe medo quando outros são gananciosos e gananciosos quando outros são fearful. rdquo Isso certamente se aplica à volatilidade de negociação. Então, para posicionar a lucrar com problemas potenciais, eu gosto de uma longa chamada diagonal propagação em UVXY. Como negociar o UVXY Comprar UVXY 30 de fevereiro chamadas e vender UVXY 27 Jan 34 chamadas para um débito líquido de 3,20. O comércio é longo líquido 28 deltas no início. A perda máxima é limitada a 320 por spread. Idealmente UVXY picos em direção 34 durante as próximas duas semanas. Se não, você pode vender algumas chamadas a curto prazo adicionais depois de janeiro 27 contra as chamadas longas de fevereiro para hedge mais adicional a posição. A partir deste documento, Tim Biggam não ocupou posição em nenhum dos títulos acima mencionados. Qualquer pessoa interessada em descobrir mais sobre as estratégias baseadas em opção ou para um teste gratuito do Delta Desk Research Report pode enviar e-mail para tbiggamdeltaderivatives. Mais de InvestorPlace Artigo impresso da InvestorPlace Media, investorplace201701proshares-ultra-vix-short-term-futures-etf-uvxy-bear. Trading Volatilidade da Equidade dos EUA com os ETFs de Futuros VIX Estes fundos geram um formulário de imposto K-1. Mais informações sobre a tributação para ProShares VIX Futures ETFs estão em nossas FAQs. Antes de honorários e despesas. As cópias em papel estão disponíveis, entrando em contato com o ProShares Client Services em 866.PRO.5125 (866.776.5125). O SampP 500 VIX Short-Term Futures Index O SampP 500 VIX Short-Term Futures Index mede os retornos de uma carteira de contratos de futuros VIX mensais que rola posições de contratos de primeiro mês em contratos de segundo mês em uma base diária . O índice mantém uma média ponderada de um mês até a expiração. O SampP 500 VIX Mid-Term Futures Index mede os retornos de uma carteira de contratos de futuros VIX mensais que rola posições de contratos de quarto mês em contratos de sétimo mês, mantendo posições diárias em contratos de quinto e sexto mês . O índice mantém uma média ponderada de cinco meses até a expiração. Os contratos de futuros VIX valorizam a visão de mercado do valor do índice de volatilidade CBOE (VIX) nas datas de vencimento de tais contratos de futuros. O VIX mede a volatilidade esperada do SampP 500 nos próximos 30 dias e é calculado com base no preço de uma carteira de opções em constante mudança no SampP 500. O VIX não é diretamente investiável. Considerações Importantes sobre o Desempenho Os fundos não rastreiam o desempenho do Índice de Volatilidade CBOE (VIX) e pode ser esperado um desempenho muito diferente do VIX. Os fundos são destinados para uso de curto prazo. Ao manter os fundos para além dos períodos de curto prazo (mesmo períodos tão curtos quanto um dia), os investidores correm o risco de perder uma parte substancial do seu investimento. Quanto maior o período de detenção, maior o potencial de perda. Ao contrário de outras classes de ativos que tendem a aumentar no preço durante longos períodos de tempo, o nível do VIX tendeu a reverter para uma média de longo prazo ao longo do tempo. Dessa forma, quaisquer ganhos com investimentos nos fundos, que investem em contratos futuros de VIX, podem ser restritos e sujeitos a reversões inesperadas, à medida que o VIX reverte para sua média de longo prazo. Os índices de futuros VIX historicamente refletiram custos significativos associados ao rolamento de contratos futuros de VIX diariamente. Esses custos podem reduzir consistentemente os retornos, especialmente para VIXY, UVXY e VIXM, ao longo do tempo. Os índices de futuros VIX podem ser altamente voláteis, e os investidores nos fundos podem estar sujeitos ao risco de grandes perdas. Recursos Externos Estes ETFs Short ou Ultra ProShares procuram retornos que são 2x ou -1x o retorno de um índice ou outro benchmark (target) para um único dia. Como medido de um cálculo de NAV para o próximo, antes de taxas e despesas. Devido à composição dos retornos diários, os retornos de ProShares sobre períodos diferentes de um dia provavelmente variam em quantidade e possivelmente direção do retorno de meta para o mesmo período. Esses efeitos podem ser mais pronunciados em fundos com múltiplos maiores ou inversos e em fundos com benchmarks voláteis. Os investidores devem monitorar suas participações ProShares consistentes com suas estratégias, com tanta freqüência quanto diariamente. Para mais informações sobre correlação, alavancagem e outros riscos, leia o prospecto. Não há garantia de que qualquer ProShares ETF irá atingir seu objetivo de investimento. Investir envolve risco, incluindo a possível perda de capital. Os ETFs da ProShares são geralmente não diversificados e cada um envolve certos riscos, incluindo riscos associados à utilização de derivados (contratos de swap, contratos de futuros e instrumentos semelhantes), correlação de referência imperfeita, alavancagem e variação do preço de mercado, o que pode aumentar a volatilidade e diminuir desempenho. Consulte o resumo e os prospectos completos para obter uma descrição mais completa dos riscos. Investir em ETFs envolve um risco substancial de perda. Os fundos são geralmente destinados a horizontes de investimento de curto prazo, e investidores detentores de ações em períodos de longo prazo podem estar sujeitos a um risco aumentado de perda. Os ativos em que os ETFs investem podem ser altamente voláteis, e os fundos podem sofrer grandes perdas. Tem havido potenciais impactos negativos das posições de futuros e prazos prolongados em que as estratégias utilizadas pelos ETFs causaram perdas significativas e sustentadas. O valor das ações dos fundos está diretamente relacionado ao valor dos lucros e perdas com os instrumentos financeiros e outros ativos detidos pelos fundos. As flutuações no preço desses activos podem afectar negativamente um investimento nas acções. O nível do VIX historicamente reverteu para uma média de longo prazo (isto é, média), e qualquer mudança no VIX provavelmente continuará a ser restringida. Como tal, o potencial upside da exposição aos futuros de VIX pode ser limitado e todos os ganhos sujeitos às reversões significativas e inesperadas. Vários fatores podem afetar o preço e / ou a liquidez dos futuros e outros ativos da VIX, incluindo: eventos econômicos, financeiros, políticos, regulatórios, geográficos, biológicos ou judiciais que afetam o nível dos índices de futuros VIX ou os preços de mercado prevalecentes e os níveis de volatilidade futura em ações norte-americanas , O SampP 500 ou seus valores mobiliários e os preços de mercado prevalecentes de opções no SampP 500 e no VIX, o próprio VIX, contratos de futuros VIX relevantes ou quaisquer outros instrumentos financeiros relacionados às taxas de juros SampP 500, VIX ou VIX Taxas de inflação e expectativas dos investidores em relação à oferta de inflação, demanda e atividades de hedge nos mercados de derivativos de ações listadas e OTC, interrupções na negociação do SampP 500, seus futuros ou opções e contango ou backwardation no mercado de futuros VIX. Esses fundos geram um formulário de imposto K-1. O ProShares Trust II é um pool de commodities, conforme definido na Commodity Exchange Act e os regulamentos aplicáveis ​​da CFTC. ProShare Capital Management LLC é o Patrocinador de Confiança e operador de pool de commodities (CPO). O Patrocinador está registrado como CPO com a CFTC e é membro da NFA. Nem este ETF nem ProShares Trust II é uma sociedade de investimento regulada nos termos da Lei de Sociedades de Investimento de 1940 e nem é oferecido as suas protecções Standard Amp Poors, reg SampP, reg SampP 500, reg Amp padrão 500, reg SampP 500 reg VIX reg Short - Term Futures Index TM e SampP 500 reg VIX reg Índice de Futuros de Médio Prazo TM são produtos da SampP Dow Jones Indices LLC e suas afiliadas e foram licenciados para uso da ProShares. SampP reg é uma marca registrada da Standard Amp Financial Services LLC (SampP) e Dow Jones reg é uma marca registrada da Dow Jones Trademark Holdings LLC (Dow Jones) e foram licenciados para uso pela SampP Dow Jones Índices LLC e suas afiliadas. VIX reg é uma marca registrada da Chicago Board Options Exchange, Incorporated (CBOE) e CBOE concordou que SampP Dow Jones Índices LLC pode usar a marca VIX reg nos nomes dos índices como licenciado para ProShares. ProShares não foram repassados ​​pela SampP Dow Jones Indices, CBOE ou suas respectivas afiliadas quanto à sua legalidade ou adequação. Os ProShares não são patrocinados, endossados, vendidos ou promovidos pelos índices SampP Dow Jones, CBOE ou suas respectivas afiliadas, e eles não fazem qualquer representação sobre a conveniência de investir em ProShares. ESTAS ENTIDADES E AS SUAS AFILIADES NÃO OFERECEM GARANTIAS E NÃO SÃO RESPONSÁVEIS EM RELAÇÃO A PROSHARES. Essas informações devem ser acompanhadas ou precedidas por um Prospecto ProShares Trust II atualizado. Os ProShares são distribuídos pela SEI Investments Distribution Co., que não está afiliada ao consultor de fundos ou patrocinador. Clique para ver os NAVs históricos, a variação do NAV (,) e as ações em circulação. O spread de swap de risco de crédito (CDS) reflete o valor anualizado (expresso em pontos base) que um comprador de proteção de CDS pagará a um vendedor de proteção. Os spreads de CDS mais elevados indicam que o mercado de CDS considera a entidade como tendo um maior risco de perda. A média ponderada de spread de CDS em carteira é a soma dos spreads de CDS de cada contrato na carteira multiplicada por seus pesos relativos. A duração do spread é uma medida de uma sensibilidade de preços aproximada de mark-to-market a pequenas variações nos spreads de CDS. Maior duração do spread reflete maior sensibilidade. Acionista Informações Fiscais Suplementares O SampP 500 é uma medida do desempenho do mercado de ações dos Estados Unidos de grande capitalização. É um índice ponderado por capitalização de mercado, ajustado por flutuação, de 500 empresas operacionais norte-americanas e fundos de investimento imobiliário selecionados por meio de um processo que considera critérios como liquidez, preço, capitalização de mercado e viabilidade financeira. Infraestrutura refere-se a empresas que realmente possuem e operam os recursos de transporte, comunicações, energia e água que prestam serviços essenciais à nossa sociedade.